El Ministerio de Finanzas de Emiratos Árabes Unidos (MoF) como emisor, en colaboración con el Banco Central (CBUAE) como agente emisor y pagador, ha anunciado el lanzamiento de Bonos del Tesoro convencionales con un valor de subasta de referencia de 1.500 millones de dirhams (unos 400 millones de dólares).
Sujeto a las condiciones del mercado, se espera que pronto se anuncie la fecha de la primera subasta que se llevará a cabo en mayo de 2022, seguida de una serie de subastas periódicas publicadas en el Calendario de Emisión para 2022 en el sitio web del Ministerio de Hacienda.
Según informó esta semana la agencia oficial de noticias de Emiratos, WAM, los Bonos del Tesoro convencionales estarán denominados en dirhams de Emiratos para desarrollar el mercado de deuda de bonos locales y, en última instancia, el objetivo es ayudar a desarrollar la curva de rendimiento a mediano plazo. Los Valores se emitirán inicialmente en plazos de dos, tres y cinco años; seguido de un bono de diez años más adelante.
Estos valores serán subastados y negociados a través del Sistema de Subastas de Bloomberg y liquidados a través de una plataforma local, que cumple con los estándares internacionales, construida y operada por Euroclear Bank.
El Ministerio de Finanzas y el Banco Central de EAU trabajaron con las entidades gubernamentales pertinentes y los organismos financieros internacionales para garantizar que se siguieran las mejores prácticas al estructurar los Bonos del Tesoro.
El Ministerio ha publicado un sólido código de operadores primarios e incorporó a seis bancos: ADCB, Emirates NBD, FAB, HSBC, Mashreq y Standard Chartered, como operadores primarios para participar en la subasta del mercado primario de los bonos y desarrollar activamente el mercado secundario.
Al comentar sobre el anuncio de la emisión de bonos, Mohamed Hadi Al Hussaini, ministro de Estado de Asuntos Financieros, enfatizó que la emisión sigue las directivas del Gobierno emiratí y se alineó con las mejores prácticas internacionales.
Al Hussaini añadió que la emisión proporciona una referencia de precios para otros mercados de EAU (bonos y acciones), mejora la capacidad de cubrir futuras necesidades de financiación en dirhams emiratíes y ofrece oportunidades para que los inversores extranjeros inviertan en bonos en moneda local.
